谷歌財報將揭 TPU龍頭不變 鴻海、廣達等台鏈吃完黃仁勳「兆元宴」 再打包Google ASIC伺服器機櫃 ↗

歷史數據顯示，與Google TPU及ASIC伺服器相關的台廠如廣達在消息公佈後，多呈現短期內股價略微正向反應，7日內有小幅漲幅，但隨後30日多轉為壓力，整體呈現典型的政策催化短期熱度與中長線去脹的波動格局，顯示市場對ASIC供應鏈的樂觀情緒尚不能完全轉化為持續成長動能，尤其在記憶體缺貨與供應鏈瓶頸仍存的背景下，基本面折射出的結構性限制依然抑制中長期表現。此次谷歌財報確認TPU技術領軍地位及鴻海、廣達等台灣供應鏈的深度參與，進一步鞏固台廠在AI伺服器生態系中的關鍵角色，有助提升市場對相關產業鏈的整體信心，同時也反映出Google積極推動ASIC整合解決方案策略，將帶動台廠伺服器機櫃及ASIC組件需求結構性提升。對廣達而言，短期內股價或反映出對谷歌AI伺服器訂單具體化的期待，帶動市場熱度，但中期仍需關注零組件供應鏈與成本壓力，長期則有望隨AI運算需求成長持續受惠，推動公司從純硬體組裝向高端AI伺服器整合解決方案的轉型與競爭優勢穩固。